En bref : Pictet mobilise environ 235 M€ pour lancer son premier fonds de co-investissement dédié à l’environnement, avec une levée de 253 millions de dollars (objectif initial 200 M$). Ce véhicule illustre l’appétit croissant pour l’investissement durable et la finance verte, tout en plaçant les questions d’impact environnemental et de transition écologique au cœur des opportunités d’investissement.
Pictet lance son premier fonds de co-investissement dédié à l’environnement
Le groupe genevois présente Environment Co-Investment Fund I, un véhicule destiné à investir aux côtés de gérants en private equity reconnus dans des entreprises apportant des solutions environnementales. Le succès de la levée témoigne d’un intérêt soutenu pour les marchés privés thématiques et pour les opportunités autour du développement durable.
Cette initiative s’appuie sur plus de trois décennies d’expérience en co-investissement dans le private equity. Depuis 1989, Pictet pratique le co-investissement et a réalisé plus de 300 transactions avec une offre étendue à plus de 90 gérants à l’échelle mondiale. Le portefeuille cible des investissements principalement en Amérique du Nord et en Europe, avec des opérations de buyout, de late-stage growth et, de manière sélective, de late-stage venture.
Le véhicule ambitionne une répartition thématique autour de cinq axes structurants : réduction des gaz à effet de serre, lutte contre la pollution, économie circulaire, consommation durable et technologies habilitantes. À ce jour, environ la moitié du capital engagé a été déployée dans huit opérations. Ces chiffres reflètent une dynamique d’investissement orientée vers des solutions concrètes et mesurables.
Une structure et des objectifs clairs
Les capitaux proviennent d’un mix d’investisseurs institutionnels et privés — compagnies d’assurance, fonds de pension, family offices et clients de la banque — installés sur les marchés européens, asiatiques, nord-américains et du Moyen-Orient. Le véhicule attire à la fois des clients historiques et de nouveaux souscripteurs qui recherchent une diversification possible via le co-investissement, avec une visibilité renforcée sur les actifs sous-jacents et sur la manière dont les capitaux sont déployés.
Selon le Principal Thematics Private Equity au sein de Pictet Alternative Advisors, ce fonds a rencontré un vif succès sur le marché actuel, où les investisseurs veulent s’exposer à des entreprises privées de qualité tout en ayant une meilleure lisibilité sur les retours et l’impact.
- Géographie du portefeuille: majoritairement Amérique du Nord et Europe
- Mode opératoire: co-investissement transaction par transaction avec des sponsors établis
- Cadre durable: cadre SFDR et objectif d’au moins 80% d’investissements durables
- Risque et rendement: approche prudente dans des transactions à forte valeur stratégique
Le cadre d’investissement combine une due diligence financière rigoureuse avec les standards internes de durabilité du groupe. Cette approche permet d’évaluer la pertinence thématique, la contribution environnementale et les facteurs de durabilité significatifs, tout en respectant les exigences d’information prévues par le règlement SFDR.
Pour les investisseurs et les acteurs du secteur, ce mouvement illustre l’évolution du paysage financier vers des mécanismes de green finance et des solutions qui allient croissance et réduction de l’empreinte écologique. L’objectif est de soutenir la transition écologique tout en préservant des standards de gouvernance et de performance.
Portée et perspectives du fonds
Avec une dynamique d’investissement qui mise sur les solutions environnementales, le fonds entend combiner croissance et impact mesurable. Les investisseurs y voient une opportunité de participer à des entreprises privées, encore majoritairement non cotées, qui proposent des réponses concrètes à des enjeux climatiques et de ressources. Le positionnement “environmental co-investment” s’aligne sur une demande accrue pour des véhicules spécialisés dans le durable et la finance verte.
Dans le cadre de son développement, Pictet s’appuie sur une histoire solide dans le private equity et sur son expertise de co-investissement. Le groupe a démontré une capacité à mobiliser des capitaux importants et à accompagner des sociétés à fort potentiel tout en respectant des critères d’impact et de durabilité.
| Aspect | Ce que le fonds fait | Impact attendu |
|---|---|---|
| Montant levé | 253 M$ (~235 M€) | Premier véhicule dédié à l’environnement |
| Objectif initial | 200 M$ (~186 M€) | Montre l’appétit pour des solutions durables |
| Portefeuille | Majoritairement Amérique du Nord et Europe | Portefeuille orienté vers des marchés matures et à fort effet de levier |
Pour approfondir le contexte et les tendances du secteur, plusieurs ressources offrent des analyses complémentaires. Par exemple, les perspectives 2026 sur les tendances de la gestion d’investissements peuvent éclairer les choix des investisseurs, tout en rappelant les défis et opportunités propres au perspectives 2026 . D’autres articles sur les dynamiques internationales et les défis planétaires apportent des nuances utiles pour évaluer les co-investissements dans le domaine des investissements étrangers .
En résumé, Pictet franchit une étape marquante avec ce fonds de co-investissement dédié à l’environnement, démontrant qu’il est possible d’associer investissement durable, impact environnemental et performance financière dans un cadre transparent et structuré.
